本報記者 蘇向杲 楊潔

1月4日，銀保監(jiān)會發(fā)布《一年期以上人身保險產(chǎn)品信息披露規(guī)則》（以下簡稱《規(guī)則》），明確要求保險公司一年期以上人身保險產(chǎn)品應(yīng)當(dāng)按照設(shè)計類型，對產(chǎn)品保障水平、利益演示等內(nèi)容進行詳細披露，充分揭示產(chǎn)品的長期屬性和各類風(fēng)險特征，并明示交費方式、退保損失等產(chǎn)品關(guān)鍵內(nèi)容?！兑?guī)則》自2023年6月30日起施行。

一年期以上人身保險產(chǎn)品

均應(yīng)制定產(chǎn)品說明書

《規(guī)則》提到，保險公司銷售一年期以上人身保險產(chǎn)品應(yīng)當(dāng)向消費者提供產(chǎn)品說明書。其中，分紅型、萬能型、投資連結(jié)型保險產(chǎn)品說明書和其他宣傳材料中演示保單利益時，應(yīng)當(dāng)根據(jù)要求演示產(chǎn)品未來的利益給付。

保險公司銷售普通型、分紅型、萬能型、投資連結(jié)型保險產(chǎn)品，不得與銀行儲蓄、銀行理財、基金、國債等進行收益簡單比較，也不得對投保人、被保險人、受益人及社會公眾進行誤導(dǎo)宣傳。

普通型保險：

保險期間大于10年的應(yīng)逐年演示前10年各保單年度末的保單利益

普通型保險產(chǎn)品的產(chǎn)品說明書應(yīng)當(dāng)包括但不限于以下內(nèi)容：一是產(chǎn)品基本特征：產(chǎn)品的保險責(zé)任、責(zé)任免除、投保范圍、保險期間、交費方式、保單利益、等待期、猶豫期等。二是利益演示：以表格形式演示普通型保險各保單年度末的保單利益，表格中至少應(yīng)當(dāng)包括以下要素：各年度保險費及累計保險費；滿期給付、身故給付、疾病給付、醫(yī)療補償、退保金等保證利益。

保險期間10年或者少于10年的，應(yīng)當(dāng)逐年演示各保單年度末的保單利益；保險期間大于10年的，應(yīng)當(dāng)逐年演示前10年各保單年度末的保單利益。

分紅險：

采用現(xiàn)金紅利分配方式的披露現(xiàn)金紅利實現(xiàn)率

針對分紅型保險產(chǎn)品信息披露，《規(guī)則》提到，保險公司應(yīng)當(dāng)于每年分紅方案宣告后15個工作日內(nèi)，在公司官方網(wǎng)站上披露該分紅期間下各分紅型保險產(chǎn)品的紅利實現(xiàn)率。

采用現(xiàn)金紅利分配方式的，披露現(xiàn)金紅利實現(xiàn)率。采用增額紅利分配方式的，披露增額紅利實現(xiàn)率和終了紅利實現(xiàn)率。

《規(guī)則》明確，保險公司在計算各產(chǎn)品紅利實現(xiàn)率時，以4.5%減去產(chǎn)品預(yù)定利率為利益演示基礎(chǔ)。若同一產(chǎn)品對應(yīng)不同賬戶，應(yīng)當(dāng)分別披露該產(chǎn)品不同賬戶下的紅利實現(xiàn)率。除向投保人提供紅利通知書和在公司官方網(wǎng)站披露紅利實現(xiàn)率外，保險公司不得向公眾披露或者宣傳分紅型保險產(chǎn)品的經(jīng)營成果或者分紅水平。

“《規(guī)則》首次提出要求保險公司披露分紅實現(xiàn)率指標(biāo)，同時取消高、中、低三檔演示利率表述，調(diào)低演示利率水平?！便y保監(jiān)會有關(guān)部門負責(zé)人表示，取消高、中、低三檔演示利率表述，調(diào)整分紅型保險、萬能型保險為兩檔演示，并調(diào)低演示利率水平，一方面與市場利率長期走低趨勢相符；另一方面也有利于引導(dǎo)行業(yè)關(guān)注自身利差損風(fēng)險的同時，合理引導(dǎo)保險消費者預(yù)期。另外，學(xué)習(xí)借鑒國際監(jiān)管經(jīng)驗，要求保險公司披露分紅型產(chǎn)品的紅利實現(xiàn)率，有助于提升分紅型保險的透明度，切實保障消費者的知情權(quán)。

萬能險：

提示“結(jié)算利率超過最低保證利率的部分是不確定的”

《規(guī)則》提到，萬能型保險產(chǎn)品說明書應(yīng)當(dāng)包括但不限于以下內(nèi)容：（一）風(fēng)險提示：1.在產(chǎn)品說明書顯著位置用比正文至少大一號的黑體字提示該產(chǎn)品為萬能型產(chǎn)品，結(jié)算利率超過最低保證利率的部分是不確定的。2.提供靈活交費方式的，還應(yīng)當(dāng)特別提示投保人停止交費可能產(chǎn)生的風(fēng)險和不利后果。

此外，保險公司應(yīng)當(dāng)以不低于萬能產(chǎn)品的結(jié)息頻率在公司官方網(wǎng)站上公布當(dāng)次的日結(jié)算利率和年化結(jié)算利率。保險公司應(yīng)當(dāng)在公司官方網(wǎng)站上保留至少最近10年萬能型保險產(chǎn)品各次結(jié)算利率的歷史信息，供社會公眾查詢。運作時間不足10年的，應(yīng)當(dāng)保留萬能型保險產(chǎn)品開辦以來各次結(jié)算利率的全部歷史信息。

投連險：

采用樂觀、中性、不利三檔情景演示未來利益給付

《規(guī)則》提到，投資連結(jié)型產(chǎn)品的產(chǎn)品說明書應(yīng)當(dāng)包括投資賬戶情況說明，包括：產(chǎn)品所連結(jié)的各投資賬戶的資產(chǎn)配置目標(biāo)、原則、投資策略、投資工具及比例等。產(chǎn)品所連結(jié)的各投資賬戶過去10年每月末賬戶賣出單位價格變化圖。投資賬戶運作時間不足10年的，則為其存續(xù)時間內(nèi)每月末賬戶的賣出單位價格變化圖。各投資賬戶提取的各項費用及提取時間。投資單位價值評估方法。各投資賬戶面臨的主要投資風(fēng)險。在投資賬戶設(shè)定投資業(yè)績比較基準(zhǔn)的情況下，說明投資業(yè)績比較基準(zhǔn)及計算方法。委托商業(yè)銀行進行資產(chǎn)托管的投連產(chǎn)品，還應(yīng)當(dāng)披露資產(chǎn)托管銀行名稱。投資賬戶相互轉(zhuǎn)換情況。

保險公司對投資連結(jié)型保險產(chǎn)品演示保單利益時，應(yīng)當(dāng)采用樂觀、中性、不利三檔情景演示產(chǎn)品未來的利益給付，用于利益演示的假設(shè)投資回報率分別不得高于6%、3.5%和1%。保險期間10年或者少于10年的，應(yīng)當(dāng)逐年演示各保單年度末的保單利益；保險期間大于10年的，應(yīng)當(dāng)逐年演示前10年各保單年度末的保單利益。利益演示應(yīng)當(dāng)注明投資連結(jié)型保險產(chǎn)品對應(yīng)資產(chǎn)的假設(shè)投資回報率，并用醒目字體標(biāo)明該利益演示基于公司的投資收益假設(shè)，不代表公司歷史經(jīng)營業(yè)績，也不代表對公司未來經(jīng)營業(yè)績的預(yù)期，實際投資收益可能出現(xiàn)負值。

銀保監(jiān)會有關(guān)部門負責(zé)人表示，《規(guī)則》做為《人身保險產(chǎn)品信息披露管理辦法》（銀保監(jiān)會令2022年第8號）的配套文件，通過明確各類型人身保險產(chǎn)品信息披露的具體要求，全面規(guī)范保險公司產(chǎn)品信息披露行為，加大公司信息披露力度，不斷提升保險產(chǎn)品的透明度，保護消費者的合法權(quán)益。

（編輯 上官夢露）